期貨的套期保值策略是什么？商品期貨的套利模式
2025-07-04 01:31:30 來(lái)源：期貨網(wǎng)
期貨的套期保值策略
(1)堅(jiān)持“平等相對(duì)”的原則。“平等”是指在期貨交易的貨物必須與在現(xiàn)貨市場(chǎng)交易的貨物在實(shí)物上相同或在相關(guān)數(shù)量上一致。“相對(duì)”是指在兩個(gè)市場(chǎng)采取相反的買賣行為，如在現(xiàn)貨市場(chǎng)買入，在期貨市場(chǎng)賣出，反之亦然;
(2)套期保值應(yīng)選擇具有一定風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)貨交易。如果市場(chǎng)價(jià)格相對(duì)穩(wěn)定，不需要進(jìn)行套期保值，套期保值交易需要一定的費(fèi)用;
(3)將凈風(fēng)險(xiǎn)金額與套期成本進(jìn)行比較，最終確定是否進(jìn)行套期;
(4)根據(jù)短期價(jià)格趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，計(jì)算基差的預(yù)期變化(即現(xiàn)貨價(jià)格與期貨價(jià)格的差額)，制定進(jìn)出期貨市場(chǎng)的時(shí)機(jī)計(jì)劃，實(shí)施期貨套期保值。
商品期貨套利交易模式1:當(dāng)前套利
當(dāng)前套利是一種利用同一商品的期貨市場(chǎng)和現(xiàn)貨市場(chǎng)之間不合理的價(jià)差進(jìn)行套利的行為。
商品期貨套利交易模式2:跨期套利
跨期套利是通過(guò)觀察期貨，合約價(jià)差的波動(dòng)，在同一期貨品種的不同合約月份建立數(shù)量相同、方向相反的交易頭寸，通過(guò)套期保值或交割來(lái)結(jié)束交易的一種操作模式。走向市場(chǎng)時(shí)，價(jià)差為負(fù)，表示遠(yuǎn)月溢價(jià)，而走向市場(chǎng)時(shí)，價(jià)差為正，表示近月溢價(jià)。一般來(lái)說(shuō)，差價(jià)(絕對(duì)值)由持有成本(或持倉(cāng)費(fèi))組成，持有成本指的是倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)和擁有或保留倉(cāng)單或倉(cāng)位所支付的利息。
商品期貨套利交易模式3:跨市場(chǎng)套利
跨市場(chǎng)套利是指不同市場(chǎng)之間的套利交易。這兩種需要在不同的市場(chǎng)以及不同的崎嶇交易，因此操作難度較大，因此交易難度比較大。這種套利可以在現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng)進(jìn)行，也可以在外匯之間進(jìn)行，其中也包括國(guó)內(nèi)外匯和國(guó)外外匯。
商品期貨套利交易模式4:跨品種套利
跨品種要在不同的商品品種之間進(jìn)行套利，某個(gè)月的買入一品種后，在交割月賣出關(guān)聯(lián)品種，對(duì)沖這兩個(gè)活躍。需要明白這兩種品種的關(guān)系。
大家在看了小編以上內(nèi)容中對(duì)"期貨的套期保值策略是什么？商品期貨的套利模式"的介紹后應(yīng)該都清楚了吧，希望對(duì)大家有所幫助。如果大家還想要了解更多有關(guān)"期貨的套期保值策略是什么？商品期貨的套利模式"的相關(guān)知識(shí)的，敬請(qǐng)關(guān)注大王財(cái)經(jīng)網(wǎng)。我們會(huì)根據(jù)給予您專業(yè)解答和幫助。
標(biāo)簽：期貨入門(mén)知識(shí) 期貨基礎(chǔ)知識(shí) 期貨技術(shù)分析 本文來(lái)源：期貨網(wǎng)責(zé)任編輯：期貨小白
【溫馨提示】轉(zhuǎn)載請(qǐng)注明原文出處。 此文觀點(diǎn)與大王財(cái)經(jīng)網(wǎng)無(wú)關(guān)，且不構(gòu)成任何投資建議僅供參考，請(qǐng)理性閱讀，版權(quán)歸屬于原作者，如無(wú)意侵犯媒體或個(gè)人知識(shí)產(chǎn)權(quán)，請(qǐng)聯(lián)系我們，本站將在第一時(shí)間處理。大王財(cái)經(jīng)對(duì)文中陳述、觀點(diǎn)判斷保持中立，不對(duì)所包含內(nèi)容的準(zhǔn)確性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保證，請(qǐng)讀者僅作參考，并請(qǐng)自行核實(shí)相關(guān)內(nèi)容。
- 2019年各大期貨公司排名 2019年責(zé)令改正的22家期貨公司大盤(pán)點(diǎn)（2025/07/04）
- 豆類期貨如何投資？豆類期貨投資技巧（2025/07/04）
- 期貨公司對(duì)客戶的交易進(jìn)行結(jié)算 期貨公司對(duì)客戶進(jìn)行結(jié)算的程序（2025/07/04）
- 小麥期貨怎么交易？小麥期貨的特點(diǎn)（2025/07/04）
- 鐵礦石期貨多少錢(qián)投資 鐵礦石期貨資金要求（2025/07/04）
- 豆類期貨如何投資？豆類期貨投資原則（2025/07/04）
- 期貨真正賺錢(qián)的是哪幾類人 其實(shí)就是這兩類人?。?025/07/04）
- 期貨交割怎么操作？期貨交割的八大法則（2025/07/04）
- 商品期貨品種有哪些？商品期貨種類一覽（2025/07/04）
- 期權(quán)是什么 期權(quán)和期貨的區(qū)別（2025/07/04）
客戶對(duì)我們的評(píng)價(jià)
股指期貨交易 來(lái)自溫州 的客戶評(píng)價(jià)：
股指期貨的交易對(duì)象是什么？是股票么？不是。是股票指數(shù)么？也不是。 我們?cè)谇懊嫫鋵?shí)已經(jīng)反復(fù)提及，股指期貨交易的就是一張張股指期貨合約。
合約當(dāng)中規(guī)定了乘數(shù)的大小、交易時(shí)間、合約的月份、最后交易日、漲跌停板幅度、結(jié)算價(jià)和交割結(jié)算價(jià)的計(jì)算方法等內(nèi)容。交易者要報(bào)出合約的價(jià)格指數(shù)點(diǎn)，買入或者賣出股指期貨合約，承認(rèn)合約規(guī)定的內(nèi)容，承擔(dān)交易股指期貨的義務(wù)，履行合約的規(guī)定。
由于合約都是標(biāo)準(zhǔn)化的，我們可以很方便地在市場(chǎng)上進(jìn)行買賣，等時(shí)機(jī)合適的時(shí)候再賣出或者買入期貨合約進(jìn)
外匯交易來(lái)自哈爾濱的客戶分享經(jīng)驗(yàn)：
剝頭皮交易 (英文稱為 Scalping): 此策略適合喜歡短線或快速價(jià)格變動(dòng)的交易者。剝頭皮交易策略專注于累計(jì)小但頻密的利潤(rùn)，同時(shí)把虧損減到最低。雖然說(shuō)這些短線交易在使用高杠桿水平時(shí)只是牽涉到幾個(gè)點(diǎn)的價(jià)格變動(dòng)，但執(zhí)行上稍有差誤就會(huì)釀成大虧損。所以說(shuō)剝頭皮交易是一種在短時(shí)間內(nèi)頻密地套利的短線交易策略。
股指期貨交易 來(lái)自湖州 的客戶評(píng)價(jià)：
(1)宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)，例如GDP、工業(yè)指數(shù)、通貨膨脹率等。
(2)宏觀經(jīng)濟(jì)政策，例如加息、匯率改革等。?
(3)與成份股企業(yè)相關(guān)的各種信息，例如權(quán)重較大的成份股上市、增發(fā)、派息分紅等。
(4)國(guó)際金融市場(chǎng)走勢(shì)，例如道瓊斯指數(shù)價(jià)格的變動(dòng)、國(guó)際原油期貨市場(chǎng)價(jià)格變動(dòng)等。
(5)和股票指數(shù)不同，股指期貨有到期日，因此股指期貨價(jià)格還要受到到期時(shí)間長(zhǎng)短的影響。